Čo je analýza pomerov? Kontrola finančného zdravia vašej firmy

Ako majiteľ alebo manažér firmy viete, že prijímanie informovaných rozhodnutí je nevyhnutné pre úspech vašej spoločnosti. Jedným z mocných nástrojov, ktorý vám môže pomôcť získať prehľad o finančnom zdraví vašej spoločnosti, je analýza pomerov. Analyzovaním finančných pomerov môžete porovnať výkonnosť vašej spoločnosti v priebehu času, identifikovať jej silné a slabé stránky a robiť múdrejšie rozhodnutia o vašej obchodnej stratégii. V tomto blogovom príspevku sa podrobnejšie pozrieme na to, čo je analýza pomerov, ako funguje a ako ju môžete využiť na posun vašej firmy vpred. Pokračujte v čítaní.

Čo je analýza pomerov? – obsah:

1. Čo je finančné hodnotenie spoločnosti?
2. Čo je analýza pomerov?
3. Typy finančných pomerov
4. Ako vykonať analýzu pomerov?
5. Zhrnutie

Čo je finančné hodnotenie spoločnosti?

Finančné hodnotenie spoločnosti spočíva v analýze jej výkonnosti, prostriedkov pridelených na dosiahnutie určitých cieľov, kapitálu, obratu a strát. Zvyčajne sa vykonáva na odhalenie akýchkoľvek nezrovnalostí súvisiacich s financiami spoločnosti a na vykonanie nevyhnutných zmien pre ďalší rozvoj. Najrelevantnejšie údaje môžete získať z bilancie, výkazu ziskov a strát a výkazu peňažných tokov.

Čo je analýza pomerov?

Analýza pomerov je jednou z metód analýzy finančnej výkonnosti spoločnosti. Umožňuje vám získať údaje o likvidite, zadlženosti, ziskovosti a mnohých ďalších oblastiach súvisiacich s podnikaním. Spočíva v porovnávaní finančných údajov z firemných správ, ktoré sa zvyčajne nachádzajú v online záznamoch.

Typy finančných pomerov

Existuje niekoľko typov finančných pomerov používaných v analýze pomerov, napríklad statické, dynamické, relatívne a absolútne pomery. Statické pomery používajú informácie z výkazu ziskov a strát a z bilancie, zatiaľ čo dynamické pomery používajú informácie z výkazu peňažných tokov. Absolútne pomery sa týkajú finančných zdrojov spoločnosti. Na tomto základe sa vypočítavajú relatívne pomery, ktorých hodnota je podielom absolútnych pomerov.

Finančné pomery môžu byť rozdelené v závislosti od oblasti výkonnosti spoločnosti, ktorú chceme analyzovať. Napríklad na hodnotenie ziskovosti spoločnosti sa môžeme pozrieť na pomery ako návratnosť investícií alebo návratnosť vlastného imania. Na posúdenie jej solventnosti môžeme preskúmať likviditné pomery a pomery zadlženosti.

Zadlženie

Aby ste získali predstavu o dlhoch spoločnosti a jej schopnosti ich splatiť, mali by ste sa pozrieť na, napríklad:

• Pomer dlhu k aktívam, ktorý ukazuje, koľko aktív spoločnosti je financovaných dlhom. Vypočítava sa delením celkovej sumy dlhu, ktorú spoločnosť má, celkovou hodnotou jej aktív.
• Pomer dlhodobého dlhu k vlastnému imaniu, ktorý meria množstvo dlhodobého dlhu, ktoré má spoločnosť v porovnaní s jej vlastným imaním.

Likvidita

Aby ste preskúmali likviditu spoločnosti, musíte poznať hodnotu bežného pomeru, ktorý sa dá vypočítať delením bežných aktív spoločnosti jej bežnými záväzkami.

Ziskovosť

Aby ste skontrolovali ziskovosť spoločnosti, je potrebné venovať pozornosť výsledkom predaja, ziskom a spôsobu, akým využíva svoj vlastný kapitál. Na tento účel je užitočné podrobnejšie sa pozrieť na nasledujúce pomery:

• Návratnosť predaja (ROS) – vypočítava sa delením príjmu spoločnosti jej čistými tržbami.
• Návratnosť vlastného imania (ROE) – ukazuje, koľko zisku spoločnosť generuje v porovnaní s množstvom peňazí investovaných akcionármi.
• Návratnosť aktív (ROA) – meria, ako efektívne spoločnosť využíva svoje aktíva na generovanie ziskov.

Trhová efektívnosť

Ukazovatele trhovej efektívnosti vám umožňujú posúdiť, ako efektívne spoločnosť funguje vo svojom podnikateľskom prostredí. Tieto sú, napríklad:

• Priemerný počet dní na inkaso (DSO) – meria priemerný počet dní, ktoré trvá spoločnosti, kým vyberie platbu za svoje predaje po vystavení faktúry.
• Priemerný počet dní na predaj zásob (DSI) – ukazuje počet dní, ktoré trvá spoločnosti, kým predá svoje zásoby.
• Index produktivity práce – vypočítava sa delením celkových tržieb spoločnosti priemerným počtom zamestnancov za dané obdobie.

Ako vykonať analýzu pomerov?

Poďme preskúmať, ako použiť analýzu pomerov na posúdenie finančného zdravia vašej spoločnosti.

Porovnajte aktuálny stav s plánom

Vytvorenie komplexného podnikateľského plánu a finančnej prognózy pred začatím podnikania je kľúčové pre sledovanie pokroku, hodnotenie dosiahnutia cieľov a identifikáciu oblastí na zlepšenie.

Skontrolujte bilanciu vašej spoločnosti

Bilancia vám poskytne prehľad o finančnej pozícii vašej spoločnosti, vrátane jej aktív a záväzkov.

Pozrite sa na výkaz ziskov a strát

Výkaz ziskov a strát vám môže pomôcť určiť, či výdavky vašej spoločnosti presahujú jej rozpočet a či sa dosahujú predajné ciele.

Analyzujte výkaz peňažných tokov

Výkaz peňažných tokov je finančný výkaz, ktorý poskytuje informácie o peňažných príjmoch a výdavkoch spoločnosti počas určitého časového obdobia.

Vypočítajte finančné pomery

Využite zozbierané údaje na výpočet konkrétnych finančných pomerov. To vám pomôže určiť aktuálny stav vášho podnikania, identifikovať akékoľvek problémy a vykonať potrebné zmeny. Okrem toho zvážte vonkajšie faktory a konkurenciu pri vykonávaní analýzy. V príklade vám ukážeme, ako vypočítať a interpretovať len niektoré z vyššie uvedených ukazovateľov.

Pomer dlhu k aktívam

Čím vyšší je pomer, tým vyšší je podiel aktív spoločnosti, ktoré sú financované dlhom. Pomer 1 naznačuje, že celkový dlh spoločnosti je rovný jej celkovým aktívam, čo znamená, že spoločnosť je 100% financovaná dlhom.

Pomer dlhodobého dlhu k vlastnému imaniu

Vlastné imanie sa dá vypočítať ako rozdiel medzi aktívami a záväzkami spoločnosti. Čím bližšia je hodnota pomeru dlhodobého dlhu k vlastnému imaniu k 1, tým vyšší je podiel dlhu na vlastnom imaní, čo naznačuje vyššiu zadlženosť spoločnosti.

Bežný pomer

Bežný pomer 2 alebo vyšší naznačuje, že spoločnosť môže mať nadbytočnú likviditu. Hoci mať nadbytočnú likviditu sa môže zdať priaznivé, nie vždy to tak je, pretože dostupné prostriedky by mali byť investované do ziskových príležitostí na generovanie vyšších výnosov. Pomer pod 1,2 naznačuje zlú finančnú situáciu a existuje riziko bankrotu.

Návratnosť predaja (ROS)

Pomer návratnosti predaja 0,25 znamená, že za každý dolár vynaložený spoločnosťou generovala 0,25 dolára (25 centov) v prevádzkovom zisku. Ak je pomer návratnosti predaja nižší, spoločnosť potrebuje dosiahnuť vyšší objem predaja, aby si udržala ziskovosť.

Návratnosť vlastného imania (ROE)

Čím vyššia je hodnota tohto pomeru, tým lepšie je to pre spoločnosť. Preto by sa mali ako referenčné hodnoty používať finančné údaje z predchádzajúcich období. V tomto prípade neexistuje rozsah, na ktorý by sme sa mali zamerať. Môžeme tiež získať negatívne hodnoty, čo naznačuje vzniknuté straty.

Návratnosť aktív (ROA)

Vyššia hodnota tohto pomeru naznačuje priaznivejšiu situáciu pre spoločnosť. Ako už bolo spomenuté, je dôležité zohľadniť predchádzajúce finančné výkazy, aby ste získali lepšiu perspektívu.

Zhrnutie

Analýza pomerov je jedným zo spôsobov, ako posúdiť finančnú situáciu spoločnosti. Na úspešné vykonanie je potrebné dôkladne pripraviť jej finančné výkazy a vypočítať určité hodnoty. Čo viac, je nevyhnutné správne interpretovať získané údaje, pretože úspech spoločnosti často závisí od rozhodnutí prijatých na základe týchto informácií. Na získanie objektívneho hodnotenia je tiež užitočné mať na pamäti všeobecnú ekonomickú situáciu a ďalšie vonkajšie faktory, ktoré môžu ovplyvniť zdravie vašej spoločnosti, a porovnať výsledky s výsledkami konkurenčných subjektov.

Čítajte tiež: Všetko o mapovaní obchodných procesov. Môže sa to použiť v e-commerce?

Ak sa vám náš obsah páči, pridajte sa k našej komunite usilovných včiel na Facebooku, Twitteri, LinkedIn, Instagrame, YouTube, Pinterest, TikTok.